МКБ отчет за 2-й квартал 2018 по МСФО

21.08.2018, 07:01

Самый растущий банк в ТОП-10.

А ведь его причисляли в БОМП и Московское кольцо.

Банк в 2017 накачивал свой капитал всеми способами.

Контрольный пакет у ООО “Концерн Россиум”, помимо МКБ он владеет еще бывшим ОПИНом (Инград) и Аптеками 36 и 6.

“Россиум” принадлежит на 90% Роману Авдееву и на 10% Николаю Каторжнову.

Структура акционеров стала меняться и там появились компании ассоциированные с ИК “Регион”, а из БОМПа остался только небольшой пакет “Будущего”.

Можно сделать предположение, что в конечном итоге МКБ объединится с ВБРР в банк-гигант.

Во 2-м квартале банк получил рекордную прибыль.

Капитал после перехода на новые стандарты МСФО снова отрос.

Рентабельность капитала пошла вверх.

Банк растет, но как-то на популярности акций это еще не сказалось.

Тем временем бумаги подошли к 5 рублям.

Посмотрим на оценку банка.

Уберем с диаграммы ТКС.

P/E = 6,2

P/Bv = 0,76

Не дорогой растущий актив из ТОП-10. Сбербанк сейчас выглядит привлекательнее.

К тому же во втором и третьем десятке банков есть просто аномально дешевые истории.