ВСМПО-Ависма отчет за 2-е полугодие 2017 по МСФО

10.05.2018, 08:42

Продолжаем тему цветной металлургии.

За санкциями и паникой на возможной отмене экспорта титана мы пропустили в конце апреля отчет ВСМПО-Аисма за 2017.

Пост про дивы за 2017
http://eve-finance.ru/t/vsmpo-avisma-dividendy-za-2017/675
Из РСБУ мы видели, что ничего интересного не произошло.

Так и есть.

Второе полугодие слабенькое. За компанией мы не следили, что там произошло не в теме.

Компания держит долг на одном уровне, а излишки платит на дивиденды.

EV/EBITDA = 6,2

P/E = 14,1

долг/EBITDA = 1,0

ВСМПО это квазиоблигация, еще ожидается 1-2 года выплат пока менеджмент гасит свои кредиты.

В отсечку входить можно.

Зачем ВСМПО купил долю в Русгидро не ясно.