29.08.2018, 07:59
В фокусе M&A и оферта, но не все миноритарии хотят продавать долю в этом активе.
https://eve-finance.ru/t/vtb-narashhivaet-paket-v-nkhp-aktivy-summy-nachali-delit/1832
Можно сказать что отчет очень хороший.
Реконструкция терминала дала эффект. Конечно не хочется выходить из акций!
Рекордная выручка.
Долг также подскочил.
Такая компания может и еще занять - странно что Сумма не заняла себе миллиардов пять.
Можно сказать что по оферте выходить из актива не стоит.
Если конечно это не технические сделки - продать и на эти же деньги купить на рынке дешевле.
Как и ранее актив торгуется в середняках, но с новым акционером и завершением модернизации в 2019 все может измениться.
EV/EBITDA = 4,5
P/E = 4,9
долг/EBITDA = 0,7
После оферты вероятно ВТБ выкачает и дивиденды.
В целом, несмотря на объективно хорошие ожидания, в глазах рынка и спекулянтов судьба и стратегия актива под вопросом. Что-то вроде неопределенности после покупки Магнита.